券商中國
陳銘
2025-02-06 21:37
技術創新成為推動市場發展的關鍵動力，AI手機有望加速發展。
2月6日，市場全天震蕩反彈，創業板指領漲。DeepSeek概念股繼續大漲，機器人概念股延續強勢，智能駕駛、半導體芯片等板塊漲幅居前，黃金、林業、血制品、民航等板塊逆勢下跌。
比亞迪尾盤股價直線拉升，收獲漲停，全天成交額114.17億元，最新市值9050億元。消息面上，比亞迪將于2月10日19:30在深圳總部召開智能化戰略發布會。比亞迪提出，希望通過比亞迪“天神之眼”系統，讓每一個人都能暢享高階智駕。
此前，比亞迪宣布旗下多款車型將搭載智駕系統。比亞迪全新旗艦轎車漢L和旗艦SUV唐L有望搭載“天神之眼”高階智駕系統，高配車型有望配備激光雷達。這兩款車售價預計在30萬元級別，有望于2025年2月底上市。
在比亞迪2025年產銷規劃中，比亞迪希望至少60%新車能夠搭載高速NOA及以上的智駕系統，有望拉動NOA成為10萬元—15萬元車型的普及型配置。
AI手機板塊成交火熱
AI手機板塊今日漲幅居前，全天上漲超4%，成交1374.45億元。板塊個股中，領益智造、美格智能、維信諾、崇達技術等股漲停，光弘科技漲超14%，欣旺達、凱盛技術、長盈精密等股漲幅居前。港股方面，消費電子及半導體個股也呈現走強態勢。
據分析機構TechInsights今日消息，2024年第四季度，中國智能手機市場持續復蘇，出貨量同比增長5%。追蹤數據顯示，本季度中國智能手機出貨量達到7500萬臺，這是連續第四個季度實現同比增長。2024年全年，中國智能手機出貨量達到2.714億臺，較2023年的2.617億臺增長3.7%。隨著中國在2025年將智能手機消費補貼計劃推廣到全國范圍，預計今年市場將繼續保持增長態勢。
機構看好五大方向
AI手機有望受益
技術創新成為推動市場發展的關鍵動力。2024年，GenAI技術首次進入智能手機領域。據Counterpoint Research預計，隨著技術的發展，GenAI將成為中端設備的標準配置，到2028年，超過250美元的智能手機中90%將具備GenAI能力。事實上，國產優秀大模型DeepSeek的出現顯著降低了云端測的訓練成本，推理成本降低將加速端側硬件智能化，AI端側中AI眼鏡、AI手機、AI玩具、AIPC等方向均有望受益。
國泰君安研報表示，DeepSeek—R1的推出體現了開源范式下技術進步的速度，以及在AI訓練、推理上成本大幅度壓縮的可能，AI的廣泛落地有望加速，可從幾個重點方向布局：1.具備優秀大模型能力的公司有望逐步開始變現和改造現有業務。2.關注有望快速商業化落地的教育、娛樂應用、電商場景。3.AI視頻生成技術同樣有巨大應用前景，內容制作、IP開發、營銷宣傳將得到更好發展。4.AI娛樂方向將受益于生成式內容質量的提升，如AI游戲、AI音樂、AI陪伴等。5.關注AI硬件落地發展，如AI眼鏡、AI手機、AI PC、AI音箱等。
主力資金連續2日加倉25股
據證券時報·數據寶統計，2025年以來，AI手機概念股股價平均上漲5.99%，行情表現顯著優于大盤，美格智能、長盈精密、兆易創新、虹軟科技的股價累計漲幅均超30%，其中美格智能年內累計上漲62.52%，漲幅居首，公司以萬物互聯的物聯網行業為依托，圍繞4G/5G通信鏈接、智能安卓系統、高算力、生成式AI應用等核心技術能力，為全球客戶提供各類型無線通信模組和以模組技術為核心的物聯網解決方案。
今日超六成概念股獲得主力資金加倉，領益智造、長電科技、歌爾股份、兆易創新的主力資金凈流入額居前，均超4億元。節后近2個交易日中，25只概念股連續2日獲得主力加倉，其中9股的主力資金合計凈流入額超億元，領益智造、中興通訊、兆易創新、長電科技近2日主力分別合計凈流入10.6億元、9.02億元、7.37億元和6.54億元。
業績方面，綜合已披露的2024年業績預告下限和快報、年報數據來看，23只AI手機概念股2024年業績盈利且同比呈現增長，南極光、杰美特的業績預計扭虧，長盈精密、兆易創新、通富微電、匯頂科技等9股的業績同比增幅超100%，凈利潤規模翻倍。
結合機構預期來看，2024年業績盈利且同比呈現增長的個股中，獲得超5家機構給予評級，且機構一致預測2025年業績增幅超20%的個股有13只，京東方A、圣邦股份、華天科技的2025年業績有望分別增長75.95%、62.23%、61.3%，這3股2024年業績均預增，預增幅度下限分別為104%、60%和143.02%。
